Die Konzernbilanz der METRO GROUP weist per Ende 2012 ein Eigenkapital von 6.101 Mio. € gegenüber 6.437 Mio. € im Vorjahr aus. Die Gewinnrücklagen sind um 340 Mio. € gesunken. Vermindernd wirkte sich hierbei insbesondere die Dividendenzahlung 2011 von 442 Mio. € aus. Die Eigenkapitalquote ist um 1,4 Prozentpunkte auf 17,5 Prozent gesunken. Der Anteil der Gewinnrücklagen am Eigenkapital beträgt 43,4 Prozent gegenüber 46,4 Prozent im Vorjahr. Die Anteile nicht beherrschender Gesellschafter erhöhten sich um 4 Mio. € auf 77 Mio. €. Diese Erhöhung setzt sich im Wesentlichen aus dem Anteil nicht beherrschender Gesellschafter am Gesamtergebnis (102 Mio. €) und den Dividenden (–97 Mio. €) zusammen.

Kapitalstruktur der METRO GROUP
Mio. €

1 Vorjahresanpassung (siehe Kapitel „Erläuterungen zu Grundlagen und Methoden des Konzernabschlusses“)

Die bilanzielle Nettoverschuldung nach Saldierung der Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente gemäß Bilanz sowie der Geldanlagen mit den Finanzschulden inklusive Finanzierungs-Leasingverhältnissen beträgt 3.245 Mio. € nach 4.075 Mio. € im Jahr 2011. Die langfristigen Finanzschulden erhöhten sich um 901 Mio. € auf 6.736 Mio. €, die kurzfristigen Finanzschulden erhöhten sich um 208 Mio. € auf 1.814 Mio. €. Die Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente erhöhten sich im Geschäftsjahr 2012 um 1.944 Mio. € auf 5.299 Mio. €.

Die Fremdkapitalquote hat sich um 1,4 Prozentpunkte auf 82,5 Prozent erhöht. Die kurzfristigen Schulden haben einen Anteil von 70,0 Prozent am gesamten Fremdkapital nach 70,7 Prozent im vorangegangenen Geschäftsjahr.

Bei den langfristigen Finanzschulden war im Berichtsjahr ein Anstieg von 901 Mio. € auf 6.736 Mio. € zu verzeichnen, der im Wesentlichen auf die Aufnahme von Anleihen in Höhe von 1,7 Mrd. € zurückzuführen ist. Gegenläufig wirkten sich fälligkeitsbedingte Umgliederungen in die kurzfristigen Finanzschulden sowie Umklassifizierungen von Verbindlichkeiten aus Finanzierungs-Leasingverhältnissen in die „Schulden im Zusammenhang mit zur Veräußerung vorgesehenen Vermögenswerten“ aus. Zum 31. Dezember 2012 betrugen die kurzfristigen Finanzschulden 1.814 Mio. € (Vorjahr 1.606 Mio. €). Die Erhöhung resultiert aus der Aufnahme von Commercial Papers in Höhe von 587 Mio. € sowie Umgliederungen aus den langfristigen Finanzanlagen. Gegenläufig wirkte sich die Tilgung von Schuldscheindarlehen in Höhe von 550 Mio. € aus. Die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sanken im Wesentlichen aufgrund von Umklassifizierungen in die „Schulden im Zusammenhang mit zur Veräußerung vorgesehenen Vermögenswerten“ um 701 Mio. € auf 13.513 Mio. €. Darüber hinaus resultiert dieser Rückgang aus bestandsoptimierenden Maßnahmen bei METRO Cash & Carry. Die Abnahme der Ertragsteuerschulden ergibt sich vor allem aus den geleisteten Steuerzahlungen im Zusammenhang mit abgeschlossenen Betriebsprüfungen sowie einer Immobilientransaktion des Vorjahres. Die „Schulden im Zusammenhang mit zur Veräußerung vorgesehenen Vermögenswerten“ in Höhe von 900 Mio. € resultieren im Wesentlichen aus der Veräußerung des Real-Geschäfts in Osteuropa.

Angaben zur Fälligkeits-, Währungs- und Zinsstruktur der finanziellen Schulden sowie zu Kreditlinien sind im Konzernanhang unter Nummer 36 „Finanzschulden“ enthalten.

Weitere Informationen zur Entwicklung der Schulden sind im Konzernanhang unter den in der Tabelle angegebenen Nummern zu finden.